Le contrat de fusion entre Procimmo Group SA et Vaudoise Real Estate SA a été conclu

L'annonce avait été faite au mois de mars, et depuis les choses ont suivi leurs cours jusqu'à la conclusion, ce 1er octobre, du contrat de fusion entre Procimmo Group SA et Vaudoise Real Estate SA. Pour les investisseurs et les collaborateurs de Procimmo, rien ne change. Idem pour les fonds: les stratégies d'investissement, les équipes et les structures opérationnelles restent les mêmes. Une fois les dernières actions encore en circulation rachetées, Procimmo Group sera retirée de la cote de la Bourse de Berne d'ici la fin de l'année.

On savait que l'opération était sur le point de se boucler, depuis l'annonce faite au mois de mars, mais c'est aujourd'hui officiel: Procimmo Group SA et Vaudoise Real Estate SA ont conclu un contrat de fusion aux termes duquel Vaudoise Real Estate SA (en tant que société reprenante) fusionnera avec Procimmo Group SA (en tant que société transférante) par voie d'absorption, indique le communiqué de presse.

Pour en savoir plus nous avons interrogé Arno Kneubühler,, CEO de Procimmo.

Arno Kneubühler, l'annonce officielle du rapprochement entre Procimmo et Vaudoise Real Estate met un terme à un long processus initié en mars. Rappelez-nous les raisons de ce rapprochement. 

Ce rapprochement repose sur une vision stratégique commune et une forte complémentarité entre les deux sociétés. Pour le Groupe Vaudoise, cette opération permet de renforcer significativement son expertise et sa présence dans l'immobilier indirect en Suisse pour devenir un acteur majeur dans ce domaine. Pour Procimmo, elle assure un ancrage durable au sein d'un groupe suisse solide, tout en offrant des perspectives de développement à long terme pour ses fonds, ses investisseurs et ses collaborateurs.

Pourquoi Procimmo intéressait-elle Vaudoise Real Estate?

Procimmo est aujourd'hui l'un des acteurs spécialisés les plus reconnus dans la gestion de fonds immobiliers en Suisse. Son expertise, la qualité de ses équipes, sa plateforme de gestion ainsi que son importante présence sur le marché immobilier suisse constituaient des atouts stratégiques pour Vaudoise Real Estate. Le Groupe Vaudoise ancre ainsi le domaine immobilier comme une activité forte au côté de celle de son cœur de métier assurantiel depuis plus de 130 ans.

Que s'est-il passé entre mars et aujourd'hui dans ce processus de rapprochement?

Depuis l'annonce du projet en mars, plusieurs étapes ont été franchies. Les différentes autorisations réglementaires nécessaires ont été obtenues, les discussions avec les actionnaires ont été menées à bien et l'ensemble des conditions requises pour la réalisation de l'opération ont été remplies. Ce processus a permis d'aboutir aujourd'hui à une intégration structurée et sereine.

Au final, est-ce la totalité de Procimmo qui est fusionnée? Tous les fonds et le portefeuille immobilier direct?

Non, pas du tout. Comme annoncé précédemment, la Vaudoise a repris Procimmo Group, dont fait partie la direction de fonds Procimmo SA. Afin d'intégrer Procimmo Group dans son organisation, la Vaudoise a réalisé cette opération par l'intermédiaire de Vaudoise Real Estate. Pour les investisseurs, les fonds gérés par Procimmo, ainsi que les collaborateurs, rien ne change. Procimmo SA continue d'exercer ses activités et de gérer ses fonds de manière inchangée. Les stratégies d'investissement, les équipes et les structures opérationnelles restent les mêmes.

Quel est le prix de vente de Procimmo?

Tous les actionnaires bénéficient des mêmes conditions. Le prix de vente, ainsi que le dédommagement des actionnaires minoritaires restantes, a été fixé à CHF 9.50 par action (ce qui valorise Procimmo à 428 million de francs).

Que va-t-il se passer avec les fonds?

Les fonds restent inchangés. Leur gestion, leur stratégie d'investissement et leur organisation continuent comme auparavant. Aucun changement n'est prévu pour les investisseurs.

Que va-t-il se passer avec les équipes de Procimmo?

Aucun changement n'est prévu. Comme cela a déjà été communiqué durant l'été, l'ensemble des collaborateurs reste en place et poursuit ses activités au sein de Procimmo.

Quelles sont les prochaines étapes de l'opération?

Les dernières actions encore en circulation seront acquises conformément au processus annoncé. Une fois cette étape finalisée, Procimmo Group sera retirée de la cote de la Bourse de Berne d'ici la fin de l'année.

 La Rédaction Immoday

Suivez-nous sur LinkedIn.